投行项目尽职调查不充分，国元、国融、甬兴证券被证监会责令改正

三家券商因投行业务内控问题被证监会责令改正。7月31日晚间，证监会集中发布6份行政监管措施决定书，对国元证券股份有限公司（下称“国元证券”，000728）、甬兴证券有限公司（下称“甬兴证券”）、国融证券股份有限公司（下称“国融证券”）分别采取责令改正的行政监管措施，同时对三家公司时任投行业务负责人出具警示函。

国元证券年内已多次被采取监管措施具体来看，证监会指出，国元证券存在承销保荐项目尽职调查不充分、质控和内核把关不严格、廉洁从业问题排查整改不到位等问题。证监会对其采取责令改正措施，并要求向安徽证监局提交书面问责报告。

时任投行业务负责人李洲峰被出具警示函。证监会认为，上述行为违反了《证券发行上市保荐业务管理办法》《证券公司投资银行类业务内部控制指引》等相关规定。值得关注的是，今年以来，国元证券及其分支机构、从业人员已多次收到监管措施。

3月20日，其青岛四流中路证券营业部因未及时向监管报送内部惩戒信息，被青岛证监局出具警示函。5月20日，其徽州大道营业部从业人员韦文晶因私下接受客户委托买卖证券并违规承诺收益，被安徽证监局出具警示函。

国元证券官网资料显示，公司由原安徽省国际信托投资公司和原安徽省信托投资公司作为主发起人，于2001年10月成立，2007年10月在深交所上市，注册资本43.63亿元，在国内拥有146家证券营业网点。

业绩方面，国元证券2025年年报显示，公司全年实现营业收入62.49亿元，同比增长6.81%；归属于上市公司股东的净利润24.26亿元，同比增长8.10%。截至2025年末，公司总资产1849.37亿元。

2026年一季报显示，国元证券实现营业收入13.27亿元，归属于上市公司股东的净利润5.42亿元。甬兴、国融证券均存在质控和内核把关不严格问题甬兴证券方面，证监会指出，存在承销保荐项目尽职调查执行不到位、质控和内核把关不严格、薪酬管理不规范等问题。

证监会对其采取责令改正措施，并要求向宁波证监局提交书面问责报告。时任投行业务负责人金勇熊对上述问题负有责任，被出具警示函。国融证券方面，证监会指出，存在承销保荐项目尽职调查不到位、质控和内核把关不严格、报送材料审批管理不到位等问题。

证监会决定对其采取责令改正措施，并要求向内蒙古证监局提交书面问责报告。时任投行业务负责人柳萌被出具警示函。甬兴证券官网资料显示，公司于2020年1月获证监会核准设立，同年3月取得营业执照，注册地为宁波，注册资本30亿元，股东为宁波开发投资集团有限公司和宁波市金融控股有限公司，业务范围包括证券经纪、证券投资咨询、证券自营、证券承销与保荐等。

业绩方面，甬兴证券2025年年报显示，公司全年实现营业收入5.63亿元，归属母公司净利润2085.85万元，较上年同期减少1460.90万元。国融证券官网资料显示，公司成立于2002年4月，注册资本约17.83亿元，原名日信证券有限责任公司。

2025年9月，西部证券股份有限公司以38.25亿元完成对国融证券64.60%股权的收购，国融证券成为西部证券控股子公司。截至2025年末，国融证券在全国共有17家分公司、67家证券营业部，旗下控股国融基金管理有限公司和北京首创期货有限责任公司。

西部证券披露的国融证券2026年半年度未经审计财务简表显示，国融证券上半年实现净利润1.13亿元。